共同基金神话 - 投资

2019-12-03 16:14:11
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拉胡尔在一家共同基金公司工作。他们最近推出一个nfo(新基金报价)。在基金公司宣布其处女资产净值的当天,他接到很多投资者的电话,询问为什么导航低于面值。

然后,拉胡尔继续澄清他们,虽然股票基金和股票延长了市场相关的回报,两者之间有一些关键的区别。如果你对股票基金和股票有类似的误解,这篇文章将揭开所有这些误解的神秘面纱。

新基金发行

新的基金发行不太可能产生惊人的回报,就像公司首次公开发行(IPO)那样。

这是因为导航反映基金在任何一天持有的股票的市场价值。因为一只基金在其投资组合中持有几只股票,因此导航只能反映 nfo 日期和第一个导航日期之间的投资组合的总回报。

基金申报的第一个导航,有时可以低于投资的票面价值。较低的净值并不意味着更便宜的基金:仅仅因为新基金发行在rs 10,并不意味着它有机会给予更好的回报比现有的基金,具有较高的导航

您计划投资的计划是否具有 rs.15 或 rs.150 的导航,这一点无关紧要

上市证券的价格与共同基金计划的导航有区别。列出的证券有一个价格,由证券的供求决定。而该单位的资产净值则具有由投资组合中证券的价格以数学方式确定的价值。如果投资组合升值 10% rs.15 导航将成为 rs.16.5 和 rs.150 av 将变为 rs.165。所以无论在什么导航你投资将让你10%的回报

因此,与其专注于低导航和更多单位数量,不如考虑决定投资组合回报的其他因素(业绩跟踪记录、基金管理、波动性)

一个具有较高导航的基金,如果其股票在市场中表现更好,其回报可能高于较低的导航基金

基金与股票

区分点

共同基金神话 - 投资

股票基金

股票

风险水平

最高

共同基金神话 - 投资

进入/退出成本

无进入负载;但会有退出负载。咨询费可能适用。

德玛特ac和经纪费

选项

可用的选项,如股息支付、股息再投资、增长。

没有这样的选择

最低投资额

最低投资额通常为 5000 rs.

甚至可以买一只股票。

测量性能

返回与基准

净利润率/每股收益

分部

根据其投资的股票进行分类。(多样化、中型、部门性、专题)

根据其经营所在的行业进行分类。(快速,它,psu,金属)

定价

基于标的证券的价格

根据特定股票的供求

股息不是额外回报

随即,分红后,基金的净值将下降到分红的程度。让我们来说明一下。

基金的股利导航为 rs.25。建议的股息是50%。您正在投资 rs.1 lac,您不会获得 rs.50000 作为股息。它只有 rs.20000 (50% 的面值 rs.10 是 rs.5 单位) 作为单价 rs.25 你会得到 4000 单位.rs.5 股利 = 4000 单位=rs.20000。

而这种股息不是额外的收益或收入。支付股息后,该计划的导航将落在支付和分配税的范围(如适用)。现在您的导航将成为 rs.20,您的投资价值将为 rs.80000 (4000 单位 = rs.20 导航)。

简而言之

投资额 rs.1,00,000

股息金额 rs.20,000

现值 rs.80,000

它只不过是投资 rs.80000 后股息分配在 nav rs.20

因此,投资一个计划,因为它宣布在不久的将来股息是毫无意义的。

通常,实行宽松股利政策的公司可能会对股市产生更大的投资者兴趣。这同样不适用于以股票为导向的共同基金

投资更多的基金不是真正的多样化。它可能会减少您的回报

拥有几家共同基金并不一定能扩大你的持股范围。在不同的基金中一次又一次地购买同样的证券是错误的。你倾向于相信他们是多元化的。但它不是真正的多样化

只有极少数基金表现稳定。而不是投资于少数基金,如果有人选择投资更多的基金(因为他打算多样化),他可能被迫选择一些平均执行计划。因此,他的回报将被稀释。投资者为分散投资而采取的步骤不是导致多元化,而是导致收益的稀释

因此,理想情况下,您的投资组合不应超过四五个基金

无税的流失

当我们在一年内购买股票并出售股票时,我们负责以15%的利率征收短期资本利得税

但共同基金提供股票的搅动的好处,没有税收影响。一只在一年内变动投资组合的基金可以免税,因为它只将这些利润重新分配给投资者

作者是ramalingam k,一个mba(金融)和认证的财务规划师。他是提供财务规划和财富管理的公司的整体投资规划师(www.holisticinvestment.in)的创始人和董事。他可以联系到[email protected]